2014年草甘膦市场行情走势浅析

    一、 上半年草甘膦出口贸易萎缩
    今年年初，草甘膦的价格走势保持着比较乐观的趋势，3月，甘氨酸路线草甘膦原药价格每吨3.5万元以上，草甘膦的实际市场价格小幅上调。不过受接单空间影响，上半年草甘膦市场都保持货源偏紧的局面，下游询单增加，不过实际成交有限。4月上旬，草甘膦主流报价有所提升，每吨价格稳定在3.5万~3.6万元，从4月末开始，草甘膦价格快速回落为3.2万~3.25万元/吨，不久后降到每吨3万元。
    随着5、6月份草甘膦行情不断转淡，价格一路下跌，最低至2.5万元/吨。而近期的草甘膦环保核查的公示也确实给草甘膦行业打了强心针，价格一度止跌回稳，市场报价上升至2.8万元/吨左右。草甘膦行情出现如此颓势，首先是出口需求的疲软。由于北美地区干旱严重，当地草甘膦用药量难以得到提升；另外，南美地区的整体经济环境并不乐观，当地贸易商资金紧张，下单意向不强，导致我国草甘膦市场整体的成交订单量不高。其次是高价位阻碍了下游的采购积极性。进入3月份，草甘膦价格略有上调，最高时报价达到36000元/吨，而去年3月份草甘膦的均价仅在34500元/吨左右，同比价格偏高，导致下游担心后期价格出现不可掌控的高价，而后出现的冷淡采购带有一定的给市场降温的心态。
    据悉，由于草甘膦的除草效用主要针对转基因作物，而国内尚未有大面积的转基因作物种植，因此国内80%的草甘膦产品均供出口，而南美是主要买方。南美方面需求下降进一步刺激草甘膦价格下滑，对草甘膦6月至7月底的价格走势形成压制。
    从上半年的出口贸易来看，草甘膦原药出口量同比有所下降，至5月份草甘膦的出口量同比下降超过20%，出口单数不足300单，同比下降超过30%。在1~4月份，草甘膦原药平均出口价格呈上升趋势，单月出口价格也高于去年同期水平。而随着国外市场需求不振，5月份出口平均价格开始下行，同比下降6.5%，环比下降了1.3%，从6月份的出口情况看，价格继续下行。6、7两个月价格仍维持弱势格局，但生产成本为每吨2.5万~2.6万元，下跌空间已经不大。
    国内环保压力的增大，已造成供应量的减少。据中国农药工业协会数据显示，2014年前5个月，我国草甘膦原药产量同比降低15%，而生产企业数量也有所减少，行业开工率仅在5成左右。由于需求不振，成交清淡，市场出现供过于求的状况。
    二、 下半年草甘膦价格持续保持低稳状态
    整个7月份，国内草甘膦市场整体平稳，价格低稳运行。因市场无反弹迹象，中小型企业大多以产定销，大型厂商以完成长期合同为主。据众多厂家透露，目前，除大型企业有长单销售作保障外，更多的中小型企业的产品销售困难，因此市场开工率较此前有所下滑。浙江某农药贸易商坦言：“需求不好，但工厂还得开工，生产出的产品卖不出去，库存费用也会增加，加上不断增加的环保压力，现在国内草甘膦企业的生产空间在逐渐缩小。”据报导，受价格下降影响，4月以来草甘膦行业的月度产量同比大幅下降，基本维持在3.6万吨的产量水平，库存处于中下水平。从原材料市场来看，甘氨酸价格近期没有太大变化，呈稳中有降走势，黄磷价格还是下滑趋势，双甘膦价格倒是稳中有涨，可见目前原材料成本对于草甘膦原药价格的上涨没有形成支撑。下半年开始草甘膦价格仍维持弱势格局，这期间产业链为去库存阶段，届时经销商手中存货较少，草甘膦的订单会有明显增加，价格有止跌回升的可能，这也是草甘膦价格反弹的必备条件。
    草甘膦的环保核查标准被称为“史上最严”，而草甘膦厂商环保投入的增大对当下中小企业的威胁较大。据了解，每生产1吨草甘膦，“三废”处理投入高达2000~4000元，如果某草甘膦企业产能为1万吨~2万吨，初步测算用在“三废”治理上的投入少则几千万，多则上亿元。受首批草甘膦环保核查通过名单提振，部分生产企业环保成本增长后，对价格小幅推涨，但受终端需求制约，提价乏力。最终原药市场需求疲软，制剂市场成交尚可。草甘膦市场价格低稳状态持续了一个月左右。
    三、 海外需求旺季到来，草甘膦价格出现反弹
    值得关注的是，9、10月南美草甘膦需求旺季将至，国内草甘膦市场即将进入需求旺季，因此，短期内草甘膦产品价格将迎来新一轮的上涨潮，草甘膦或将出现供不应求的态势。草甘膦除草剂是我国发展最快、产量最高、出口量最大的农药热门品种。进入8月份，国际市场也开始了一年的采购行情。从8月初开始，国际农药采购商已经迈入国门，与各大农药公司开始洽谈采购事宜。
    进入8月，随着海外采购的出现，市场讯单不断增加，草甘膦价格逆市上涨。统计局最新数据显示，8月上旬草甘膦95%原药为每吨328250元，环比上涨0.9%。业内人士指出，受海外需求旺季刺激，草甘膦市场有望迎来复苏。我国著名草甘膦生产企业江山股份市场部人士表示：“环保费用的增加和原料价格上涨仅仅是草甘膦原药价格上涨的主要推动力之一，而刚性需求才是草甘膦长期保持活力的最终源泉。”浙江新安股份一位工程师针对这次价格反弹表示：“全球免耕农业对灭生性除草剂的需求连年增长，另外，抗草甘膦转基因作物种植面积增加，随之而来的将是对草甘膦制剂需求的增加。2013年，全球转基因作物的种植面积为1.752亿公顷，同比增长了2.9%，因此，草甘膦每年消费量将保持10%的增速。”此轮价格上涨是受到海外需求旺季的刺激。由于运输时间的缘故，目前外商已开始了对草甘膦的采购，而当前往往被视为行业反转的关键节点。每年的9月和10月为南美地区草甘膦的需求旺季，对中国的市场的大幅采购也将逐渐开启。记者在采访中当问及草甘膦价格重拾升势的因素时，华星化工市场部一位经理告诉记者，首先要看美国、巴西、阿根廷这些草甘膦主要使用国对草甘膦的需求是否呈上升趋势，还要看有否稳定的新兴市场；其次要看每个企业的环保费用是否到位，一般来说，环保因素将增加企业的环保费用约2000元/吨，环保费用将推动成本上升，最终推动价格提升；第三要对行业新增产能进行限制，规范竞争环境，逐步推动终端价格的提升。
    目前，前往镇江江南化工、南通江山、江苏优士化学和湖北泰盛化工4家通过环保核查的企业洽谈草甘膦业务的外商较多，据反映，这4家企业因其市场占有率较大，话语权还是占主导地位的，因而目前的定价权还是掌握在这几个大型企业手中。受海外需求启动的提振，草甘膦市场拐点有望在8月中、下旬出现，可能在9月初更为明显，而草甘膦市场是否真正转暖，关键要看海外的采购力度。（本刊记者  张为农）